logo 首頁 > 文匯報 > 社評 > 正文

政府應規管發展商高成數按揭防風險

2016-06-21

近期本港發展商推出高成數按揭吸引買家,昨日金管局副總裁阮國恆撰文稱,局方注意到發展商在過去一年的按揭貸款以倍數迅速增長,要求銀行加強向有關發展商按揭貸款的風險管理,並提醒準買家小心評估還款能力。發展商提供五花八門的高成數按揭促銷樓盤,準買家不僅可能高位接貨,更要承受高息下的沉重供款負擔,甚至面臨斷供風險。金管局有責任提醒準買家量力而為,規避風險,政府更應研究規管發展商推出高成數按揭的機制,保障市民利益,維護金融體系的穩健。

本港樓價近年持續飆升,雖然最近有所回落,但仍與普羅市民的購買力脫節。為壓抑樓市,金管局過去幾年共推出7輪逆周期措施,進一步收緊按揭。目前價值700萬港元以下的物業按揭成數最高只為6成,而1,000萬港元以上的大額物業按揭成數則為5成。同時,準買家必須通過金管局的還款能力壓力測試,才能獲批銀行的按揭。這些措施提高了置業的門檻,令部分未有足夠財力的準買家打消置業的念頭。

面對新盤不斷增加,以及整體經濟轉差、樓市後市的變化預期,發展商為盡早「散貨」,推出眼花繚亂的按揭貸款計劃和優惠,包括提供高達樓價八、九成的按揭貸款,有發展商更推出120%的按揭吸客,讓買家抵押現有物業,然後額外提供過渡性貸款,總貸款額甚至超過新樓的樓價,首2、3年為優惠期,買家免息免供,或者只需先付少量訂金,優惠期屆滿才繳付樓價的全數以完成交易。發展商的高成數按揭,資金並非來自銀行,買家毋須通過壓力測試,令原本財力不足的買家也可輕鬆「上車」。但是,發展商提供的按揭息率比銀行高,一旦優惠期過後,供款負擔將會大幅上升。若美國加息,供樓的支出更可能進一步上升。高位入市的買家,未來樓價只要跌一成,已經成為負資產,萬一未能還款,更有機會被收樓。

1998年,亞洲金融風暴期間,房協曾為一批夾屋買家提供優惠二按,協助其完成交易。當時房協提供的二按,按息為最優惠利率,免息免供期5年。當2003年此批夾屋二按買家開始供樓時,按揭供款急升,卻遇上香港經濟陷入谷底,失業率高企,不少業主不僅無力供樓,還要償還按揭貸款,有人無奈走上破產之路。

置業是本港市民重大的人生決定,花費資金數以百萬計,若因發展商提供的高成數按揭而輕率「上車」,隨時會對個人及家庭命運帶來重大變數。銀行向部分發展商提供融資,發展商向置業者提供按揭貸款,間接增加銀行的潛在信貸風險。為免亞洲金融風暴期間大批負資產、破產的情況重演,對銀行乃至社會造成震盪,金管局提醒準買家小心評估負擔能力,謹慎決定,防止過度借貸,是對市民、對銀行體系的穩定負責。

值得注意的是,發展商提供的按揭不受金管局監管。政府應研究通過其他部門,對發展商提供按揭進行合理的規管。2010年運輸及房屋局公佈規管樓花的新措施,確保發展商在宣傳和示範單位上不能誤導買家。當局同樣應考慮推出相應的約束措施,限制發展商提供按揭的成數,降低置業風險,保障買家利益。

讀文匯報PDF版面

新聞排行
新聞圖片