投資市場接連出現大幅度震盪，動搖投資者信心。但全球經濟目前處於持續擴張期，且各項數據都顯示景氣增溫中，若出現下跌，反倒是不錯的進場點。對於擔心現階段風險仍高的投資者，建議可透過定期定額佈局來降低投資風險。根據統計，自2001年以來，不論哪個月進場定期定額1年或5年，各市場平均回報皆為正，其中以新興市場表現更勝一籌，可視為中長線佈局的方向。 ■鉅亨網投顧
今年才剛開始，美股就引領全球股市回調。但檢視這波回調的開端始於美國通脹升溫，加息速度加快，推升美國公債殖利率上揚，引發債市進入熊市的疑慮。在投資者擔憂下，市場出現近期最大的回跌，加深恐慌情緒。但從歷史經驗看來，當美國公債殖利率上升時，未來一年新興主權債與美國股市分別平均上漲14.6%與14.3%，表現亮眼。預期近期的美債殖利率升高，反映的是全球經濟復甦強勁，基本面仍健康無虞，而近期各類資產的調整，反而是提供投資者一個相對便宜買進的機會。
回報受好淡循環影響微
由於目前的市場震盪激烈，投資者的警覺性也提高。若擔心單筆買進需承受較大風險的投資者，可嘗試以定期定額的方式來分散佈局時點。從統計數據來看，自2001年以來，市場經歷包括科技泡沫、金融海嘯、歐債危機、美國啟動升息等多次的多空循環，但不論任何時點進場，定期定額1年後的平均回報以各主要市場來看皆為正，平均漲幅介於3%至10%，若定期定額5年，平均報酬更有20%至50%的水平。
鉅亨基金交易平台總經理朱挺豪進一步指出，以5年定期定額為例，整體新興市場平均回報為36%，優於成熟市場的22%，建議投資者可瞄準全球新興市場股票作為定期定額的對象。不能忽視的還包括定期定額投資的上漲機率也隨着持有時間而提高，5年投資下來，印度、中國、巴西、新興市場、美國、成熟市場的上漲機率都超過8成，因此擔心現階段投資風險偏高的投資者，可採用長期定期定額的方式，參與這波全球復甦的行情。