[2005-09-29] 理財萬事通：投資相連保險宜長線

馬　成

　投資相連產品的現金值是按帳戶不斷累積的價值計算，其價值則取決於投資結果。大部分銷售投資相連產品的保險公司，會讓保單持有人從多種基金中選擇自己的投資組合。保單持有人亦可隨時轉換基金或更改投資組合。基金選擇及分配保單持有人從單位帳戶最終所得的利益，將取決於所選擇投資基金的表現。

須明白投資基金特點

　因此，保單持有人必須明白保險公司所提供每種投資基金的特點。這類保單會清楚列明各項收費特點，因此，有興趣人士可把不同保險公司的收費互相比較，保單的收費一般包括下述各項：

　退保費用—為彌補保險公司預付開支，退保費用會按比例計算，首年退保費用可高達供款的100%。

　保險成本—保險公司會根據保單持有人的性別及年齡，扣除某個數額，作為保費。

　保單/行政費用—每年用以支付保險公司定額開支的定額費用。

　轉換基金費用—在任何時間更改投資選擇和資金的分配，保單持有人可能需要為此支付費用，部分保險公司每年都會提供若干次免費轉換基金服務。管理費用—費用一般為基金市值的若干百分比，用以支付保險公司投資管理人員的開支。

　買賣差價額—這是隱含的費用，由於買賣基金時是以基金的賣出價（較高價）計算，而售出基金時則以基金的買入價（較低價）計算，因此會有買賣價差額。投資相連的保單包含保障和投資兩個成分，保單持有人對保險和投資的需要會視乎個人情況而有所不同。若有意購買投資相連的保險產品，宜向相關保險代理人或保險顧問尋求指導。

　姓　　名： 陳先生(36歲)

　家庭收支： 月入2萬元，支出1.8萬

　現行投資： 強積金2000元　基金20萬　港元15萬

　目　　的： 了解投資相連保險涉及的各類收費

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