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觀察近周全球股票表現，相對於布局大型股的環球股票基金近一個月平均下跌0.12%，小型股卻不畏波動，環球小型股基金期間錄得平均上升0.21%，跑贏大市。而在美、歐、亞各小型板塊股基金，只有亞洲小型股基金的近一個月均值有虧損，現階段收集佈局全球的小型股基金建倉，仍有望獲取小型股企業從經濟溫和增長環境下取得的成果。 ■梁亨
雖然美聯儲預期2015年將展開加息，但溫和的加息步調對美國經濟前景及股市影響有限，而歐洲方面仍維持量化寬鬆政策，甚至有減息可能性，在這樣資金仍然充裕環境與財政刺激政策相輔相成下，相當有利於股市發展。
經濟增長低通脹 小企季績看好
而目前美、歐兩地正處於經濟溫和增長與溫和通脹，以及低利率的「金髮經濟」環境下，小型股可望降低經營成本，帶動盈利率提高，有利進一步改善來季業績財報，成為市場的投資關注重點。
比如佔近三個月榜首的施羅德環球小型公司基金，主要是透過全球各地的股市小型股證券管理組合，以尋資本增長的投資策略目標。
2011、2012和2013年表現分別為-10.47%、12.02%及32.74%。基金平均市盈率、近三年的標準差、夏普比率與貝他值為17.85倍、10.68%、1.13及0.96。
資產地區分布為54.74% 美國、7.65% 英國、7.55% 日本、3.9% 德國、2.52% 法國、2.45% 香港、2.29% 台灣、2.12% 愛爾蘭、2.01% 意大利、1.81% 其他地區、1.78% 新加坡、1.48% 澳大利亞、1.13% 瑞士、1.1% 瑞典、1.1% 韓國、0.83 加拿大、0.76%荷蘭、0.73% 挪威、0.72% 中國內地、0.65% 泰國、0.61% 丹麥、0.6% 奧地利、0.33% 馬來西亞、0.31% 西班牙、0.3% 印尼、0.22% 新西蘭、0.15% 芬蘭、0.13% 菲律賓及0.03% 百慕達。
資產行業比重為22.42% 工業、18.21% 金融業、16.52% 非必需消費品、14.39% 資訊科技、10.6% 健康護理、7.62% 原材料、2.86% 必需消費品、2.6% 公用事業、2.58% 能源、1.81% 其他行業及0.39% 電訊服務。
資產百分比為100% 股票。基金三大資產比重股票為1.15% Berry Plastics、0.96% Aramark Corp.及0.92% CoreLogic。
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