■按證公司昨宣佈，計劃明年中推出公共年金計劃。左起：余偉文、李令翔。 彭子文 攝須滿65歲 投資百萬100歲累收243.6萬
香港文匯報訊（記者 周紹基）按揭證券公司昨宣佈，計劃明年中推出公共年金計劃，對象是年滿65歲的長者，最多可以投資100萬元，最少5萬元，然後以保證回報，每月發放金額，直至終老，計劃設有退出機制。初步預算內部投資回報率3%至4%，若投資額達100萬元，男性長者每月最多派5,800元，最快14.4年即80歲前就收回成本，若能活到100歲，更可共收243.6萬元。女性由於較長命，每月分派會少一些，每月最多派5,300元，活到100歲可累收222.6萬元。
按證公司主席、財政司司長陳茂波在今年度的財政預算案中提出，按證公司已就公共年金計劃展開設計和可行性研究。他昨日表示，本港人口正在快速老化，改善長者的退休生活是本屆政府的施政重點之一。陳茂波稱，昨日按證公司董事局已原則上批准推出終身年金計劃，為長者提供多一項理財選擇，將一筆過現金轉化成有生之年每月都可以收取固定收入，有助長者安享晚年。
可中途退出 設身故保障
據公佈，首批100億元公共終身年金計劃，為長者理財，凡年滿65歲的長者都有資格參與，計劃以商業原則運作，並由銀行負責銷售。
公共年金由按揭證券公司管理，外匯基金負責投資，金管局總裁陳德霖昨表示，一旦投資回報達不到年金保證，即介乎3厘至4厘的要求，按揭證券公司會負責包底。
金管局副總裁余偉文表示，最新外匯基金的長期投資組合，內部回報率有約12%，故有信心公共年金的回報率，可達3厘至4厘的保證要求。計劃亦設有退出機制，如長者有緊急資金需要，可退回金額，但會按一定比例扣減。計劃也包括身故保障，若長者去世，後人可獲相當於保費105%的保障。
女性月收5300元 回本需15.6年
由於女士較男士長命，所以有關計劃表明兩性的實收回報會有分別，以65歲投資100萬元計算，假設內部回報率為4%，男性每月可以收到5,800元，相當於年金率7%，預計投資14.4年便可回本，若果長命百歲，累積回報可達243.6萬元。但女性每月只會收到5,300元，相當於年金率6.4%，要15.6年才能回本，100歲命累積可收到222.6萬元。
對於有關產品由銀行負責銷售，銀行或會收費若干行政費用。按揭證券公司總裁李令翔表示，以投資100萬元的男性投保人為例，他每月可實收5,800元，銀行若有其他收費，是銀行自身的商業決定，該公司當然希望銀行的有關收費盡量減低。
余偉文表示，有關計劃已包括與按證公司有關的行政及推廣費，不會有額外收費，至於銀行在分銷過程中會否再收費，則需要再與銀行商討，他又補充，有關計劃不需要驗身、入息證明及資產審查等。
冀明年中推 反應佳或加碼
李令翔續說，接下來按證公司會全速展開一系列落實計劃的工作，包括進一步核實年金水平和風險評估，以及敲定計劃的各項細節，申請保險業監管當局審批、取得金管局對保費投資管理和資本支持、組織銷售網絡、籌備教育及宣傳活動等。這些工作牽涉的範疇十分廣泛，按證公司爭取於明年年中推出計劃。
至於市場反應如何，余偉文指，暫時難以預計參與的數目，分配形式亦未有定案，若果反應熱烈，出現超額認購，當局或會再考慮推出第二批年金，時間及額度另議，但目前一切言之尚早。
有關年金將交予外匯基金管理，投資初步傾向參考未來基金做法。即資金分為兩部分，一部分為投資基金，另一部分為增長投資基金。增長投資基金部分將投資私募基金及地產項目，中長線可望帶來更高回報，亦適合年金運作模式。即使出現投資虧損，按證仍需根據投保人的保單內容派發保證年金。